一、盘面

目前指数比较微妙，内资和外资对中国发展前景，尤其是经济展望产生了巨大分歧，从贬值到7.27的汇率和流出70多亿的北向就可以看出来，外资非常不看好中国，最近日本的用工荒也侧面证实了确实有产业回流的趋势，盘面全靠内资尤其是国家队撑着。

盘后汇率又新低了，港股和中概股在短暂的反弹之后也快要新低了，所以最近的盘面会非常割裂，外资在经济强相关行业的比重很大，会导致资金进一步撤离，聚集到经济弱相关板块，而指数在外资持续抛售之下，也会承压。

二、新的预期形成需要时间

今天国常会审议通过《关于促进家居消费的若干措施》，结合前几天的住房养老金，以及立法推动城镇既有住宅加装电梯，表明房地产市场已从增量进入存量时代，从多盖房子转向维护好现有的房子，居民提升生活品质也从过去换房变成了家居消费。

这是从顶层确认了房地产进入存量市场，人口步入老龄化社会，经济减速换挡，需要转换模式，对国内的现状有比较清醒的认识。这也是最近资金预期混乱的一个重要原因，所处阶段变了，原来习惯的很多东西都不适用了，转变到新的范式需要时间，预计后续不会出台强刺激政策，只会通过政策进行引导。

三、中报

再聊一下中报，后续两个月市场都会重点围绕这个来博弈。

7.15之前符合条件的业绩预告就要披露完毕，所以这半个月是重点博弈的时间段，随后到8月底所有中报全部披露完毕，进入短暂的业绩真空期。

最近新能源方向的产业消息很多，包括：

1）万顺新材公告，复合铜箔产品经客户测试验证，于近日获得了客户首张产品订单。继双星新材之后第二家获得复合铜箔订单的公司，近期pp铜箔产品试制成功、一步法设备交付客户、复合集流体电池已批量化应用于新能源车等进展，表明复合铜箔的产业趋势在加速。

2）媒体报道，特斯拉国产model3改款车有望采用新型磷酸铁锂电池。特斯拉国产Model 3改款车型将对电池包进行升级，基础款后轮驱动版的电量将从60kWh升级为66kWh，采用宁德时代的M3P新型磷酸铁锂电池，改款车有望三季度推出。

3）太阳井举行新能源融资推介会暨技术说明会，详细披露此前客户端200MW电镀铜中试线验收标准及产品参数，设备已经有gw级的量产线，可以为hjt每瓦降本1毛3，后续有望交付GW级电镀铜产线。

4）据产业链反馈，欧克首条设备产线在冠力完成安装，初步测试成功，验收在即。

5）在2023国际数字能源展开幕式上，深圳宣布虚拟电厂管理平台2.0上线试运行。

催化非常多，结合中报业绩其他行业也没几个能打的，这个阶段有可能走成暂时的一条业绩主线。

另一条题材和成长的资金可能会往苹果MR方向切，传下月中旬上海就要开体验店了，而且位置低相对没那么卷。

残酷的6月马上就要过去了，希望大家在7月都能投资顺利，祝好~