——湖南长远锂科股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市网上投资者交流会精彩回放

　　出席嘉宾

　　湖南长远锂科股份有限公司董事长、总经理胡柳泉先生

　　湖南长远锂科股份有限公司副总经理、财务负责人、总法律顾问、董事会秘书刘海松先生

　　中信证券股份有限公司投行委高级副总裁、保荐代表人罗峰先生

　　五矿证券有限公司投资银行事业部副总经理、保荐代表人乔端先生

　　湖南长远锂科股份有限公司

　　董事长、总经理胡柳泉先生致辞

　　尊敬的各位嘉宾、投资者朋友和关注长远锂科的网友：

　　大家好！

　　欢迎各位参加湖南长远锂科股份有限公司首次公开发行股票并在科创板挂牌上市的网上路演推介会。在此，我谨代表公司向长期关心、支持长远锂科的各位投资者和各界朋友表示衷心的感谢！并向今天参加网上交流的朋友们表示诚挚的欢迎！

　　长远锂科是一家主要从事高效电池正极材料研发、生产和销售的高新技术企业，主要产品包括三元正极材料及前驱体、钴酸锂正极材料、球镍等。公司自成立以来，一直致力于高效电池正极材料技术产业化落地，在三元正极材料制备、前驱体制备、材料改性、单晶技术等方面都取得了丰硕的成果。未来，公司将持续优化管理模式，不断进行技术研发，稳定国内市场，进军国际市场，力争成为全球技术领先、品质优良、受行业尊敬的一流锂电池材料供应商。

　　本次在A股发行上市，是长远锂科发展历史上的一个重要里程碑，公司将在现有业务的基础上，进一步巩固技术研发、管理运营等优势，同时增强全国市场的开拓力度，持续提升经营业绩，以实现公司稳步快速发展。未来，我们依旧会全力以赴，为客户创新服务，为社会创造财富，与大家蓄力同行，共赴未来。

　　最后，通过今天的交流，希望各位投资者能对长远锂科有一个更深入的了解，同时，也欢迎大家通过网上路演平台踊跃提问、积极建言。我们会充分听取投资者的意见，稳步推进各项工作，借助资本市场这一更高平台，努力创造更加优良的业绩来回馈广大投资者！

　　谢谢大家！

　　中信证券股份有限公司

　　投行委高级副总裁、保荐代表人罗峰先生致辞

　　尊敬的各位嘉宾、各位投资者朋友、各位网友：

　　大家好！欢迎各位参加湖南长远锂科股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市的网上路演。在此，我谨代表本次发行的保荐机构和主承销商中信证券股份有限公司、五矿证券有限公司，向所有参加今天网上路演的嘉宾和投资者朋友们，表示热烈的欢迎和衷心的感谢！

　　长远锂科成立于2002年，是一家专业从事高效电池正极材料研发、生产和销售的高新技术企业，同时也是国内最早从事三元正极材料相关研发、生产的企业之一。最近5年，公司连续稳居国内三元正极材料出货量三名。公司产品代表了高性能锂离子电池正极材料的前沿发展方向，所生产的动力三元、高镍材料在行业内享誉盛名，获得了宁德时代、比亚迪、亿纬锂能、欣旺达等优质客户的高度认可。公司作为国内电池正极材料行业的龙头企业，是中国五矿集团下属新能源材料板块核心企业，一体化布局和资源保障优势突出，受益于产能扩张和产品结构优化带来的业绩增长，公司2021年上半年营业收入和利润规模均创新高，扣非归母净利润超过了3亿元。

　　由此可见，长远锂科是一家有实力、有影响、有业绩的企业，也是能够为投资者带来价值和回报的优秀公司。服务长远锂科上市的过程中，公司各级领导同事的拼搏进取和专业精神，使我们对公司未来的发展充满信心，作为保荐机构和主承销商，我们非常荣幸能够向投资者推介长远锂科这样优质的企业。

　　我们相信在资本市场的助力下，长远锂科一定会继往开来，不断做大做强做优，成为引领行业发展的一流企业，实现“全球新能源正极材料行业引领者”的发展目标，以更加优良的业绩，回报广大的投资者。

　　我们真诚地希望通过本次网上交流，广大投资者能够更加深入、客观地了解长远锂科，从而更准确地把握公司的投资价值。同时，也希望投资者朋友们能给予企业同样的信任，支持长远锂科的首次公开发行！

　　最后，预祝长远锂科本次网上路演能够取得圆满成功！谢谢大家！

　　湖南长远锂科股份有限公司

　　副总经理、财务负责人、总法律顾问、董事会秘书

　　刘海松先生致结束词

　　尊敬的各位嘉宾、各位投资者和网友：

　　大家好！

　　湖南长远锂科股份有限公司首次公开发行股票并在科创板上市网上路演活动即将结束。在此，我谨代表长远锂科全体员工感谢大家对本次发行的热情关注和踊跃提问。

　　在今天的交流过程中，我们对长远锂科的主营业务、经营业绩、竞争优势、募投项目和发展战略等方面作了总体介绍，相信各位投资者对长远锂科有了更多的认识，同时也希望今天的交流能够帮助大家更深入地了解公司的投资价值。此外，对于投资者朋友们提出的诸多有价值的意见和建议，我们回去后也将认真梳理，争取把投资者的真知灼见融入到公司的经营管理中，以创造更好的业绩来报答大家的关心与厚爱。

　　未来，长远锂科将以首发上市为契机，严格按照相关法律法规的要求，及时、准确做好信息披露工作，并充分把握市场机遇，努力实现企业可持续发展，争取以更加优良的业绩回报股东、回报投资者、回报社会。

　　最后，再次感谢广大投资者及各位网友对长远锂科的关心和支持，希望我们能够携手共进，一同创造属于长远锂科的美好未来！

　　谢谢大家！

　　经营篇

　　问：请简要介绍一下公司主营业务。

　　胡柳泉：公司是一家主要从事高效电池正极材料研发、生产和销售的高新技术企业，致力于为新能源电池提供高安全性、高能量密度、高循环次数的正极材料，旨在成为全球新能源材料行业的引领者。公司主要产品包括三元正极材料及前驱体、钴酸锂正极材料、球镍等，公司收入主要来源于上述产品的销售。

　　问：请简要介绍一下公司的生产模式。

　　胡柳泉：公司采取以销定产为主的生产模式，以销售计划为导向，制定生产计划并实施。公司每月根据市场行情与客户订单需求制定销售计划，根据销售计划实时调整生产计划。生产部门根据拟定的生产计划调整生产线所需的人工、原材料等生产资源，合理控制生产规模与工艺参数，保证生产与销售的高度衔接。

　　由于客户对各类产品参数的需求不同，即便是标准型号的产品，也可以根据客户的性能要求做出特定的产品改性处理，例如微调不同元素的比例、加入少数其他改性元素等。销售部门对接客户了解产品的具体需求传递给研发部门，研发根据需求制定具体的生产工艺技术参数并传递给生产部门，生产部门以此为依据调节工艺流程执行生产工艺技术参数，保证产品性能满足客户需求。

　　问：请介绍下公司的专利情况。

　　胡柳泉：公司围绕高效电池正极材料，研发并掌握了三元前驱体共沉淀技术、高电压NCM制备技术、高电压钴酸锂制备技术等多项核心技术，截至2020年12月31日取得了51项专利。

　　问：公司都获得过哪些荣誉？

　　胡柳泉：公司曾荣获“湖南省科学技术进步奖三等奖”、“湖南省企业技术中心”、“2017年度中国动力锂电池正极材料十大品牌”、“全国有色金属标准化技术委员会技术标准优秀奖二等奖”、“湖南省智能制造示范企业”、“2019高工金球奖‘年度投资价值奖’”、“全国有色金属标准化技术委员会技术标准优秀奖三等奖”等多项企业荣誉。

　　问：公司产品是如何定售价的？

　　刘海松：除自主研发外，公司还借助外部科研机构等单位科研力量开展研发合作，截至2020年12月31日，公司与外部机构开展的重要合作研发主要有两项：1）与中国科学院福建物质结构研究所合作研发，课题为高容量长寿命高镍三元正极材料（NCM811）的产业化关键技术研究；2）与中国科学院福建物质结构研究所合作研发，课题为高容量三元正极材料—NCM721的产业化关键技术研发。

　　问：请介绍2020年前五大客户有哪些。

　　胡柳泉：公司2020年前五大客户为：宁德时代、亿纬锂能、比亚迪、欣旺达、江苏塔菲尔新能源科技股份有限公司；前五大客户收入金额合计156,800.85万元，占2020年公司主营业务收入比例为78.38%。

　　问：公司近三年主营业务的毛利率是多少？

　　刘海松：2018年度、2019年度和2020年度，公司主营业务毛利率分别为15.17%、17.14%和14.24%。

　　发展篇

　　问：请领导谈一谈公司未来的发展目标。

　　胡柳泉：长远锂科作为中国五矿成员企业，将借助中国五矿的品牌优势，坚持品质、集聚人才、专注研发；以最好的技术，做最好的产品，推动整个企业、整个行业的发展；致力于成为全球技术领先、品质优良、受行业尊敬的一流锂电池材料供应商，为中国五矿“四梁八柱”战略布局增砖加瓦，为实现国有资产快速增值贡献力量。

　　2021年发展目标：正极材料2+1项目建成并达到满负荷生产，筹建4+4万吨正极材料项目建设；在动力三元材料细分领域，成为技术品质领先、市场占有率第一的供应商。

　　2022～2025年发展目标：正极材料完成4+4万吨项目建设，达到11万吨产能，动力三元材料市场占有率保持全球第一（20%以上），适时发展其它体系正极材料，形成多元材料为主，锰系、铁系、钴系为辅的产品组合，在数码、储能领域均形成行业影响力及竞争力。

　　2026～2035年发展目标：三元正极材料扩大生产规模到20万吨。同时开始转型到新一代电池材料生产。

　　问：公司的竞争优势是什么？

　　胡柳泉：经过近二十年的发展和积淀，公司逐步形成了具有自身特色的核心竞争力：（1）领先的技术优势：公司围绕高效电池正极材料，研发并掌握了多项核心技术、曾荣获多项企业荣誉并先后承担了诸多重大科研项目；（2）显著的先发优势：公司自成立之初便从事高效电池正极材料的研发与生产，经过多年的技术积累与产业化经验，公司在三元正极材料领域形成了先发优势；（3）前驱体、正极一体化的产业链前端融合优势：公司基于金驰材料的三元前驱体核心技术与产能，实现了三元前驱体、正极一体化布局，全面掌握了产业链核心环节，在产业链价值分割与产业链话语权上占据优势并获得用户的高度认可；（4）可持续研发体系与创新机制优势：长远锂科汇聚并培养了业内一流的研发团队，并建立了全方位、多层次、系统化的可持续研发体系与创新机制，重视对科研人员的激励机制，夯实了公司的技术优势基础；（5）稳固的客户渠道优势：公司以优秀的产品质量赢得了一流的客户渠道，目前已经成功进入了宁德时代、比亚迪、亿纬锂能、欣旺达等主流锂电池生产企业的供应商体系；（6）依托中国五矿的平台优势：公司是中国五矿旗下新能源材料板块的支柱企业，中国五矿提供的信誉背书为公司开展业务提供了重要助力。公司依托中国五矿的平台优势，有望获得更为快速、长远的发展。

　　问：公司技术创新机制是怎样的？

　　胡柳泉：公司制定全方位、系统化的科研管理与技术创新机制，从项目管理、专家评审、科技成果转化、科技合作、科研经费管理、知识产权管理、创新奖励等方面强化企业科技发展，促进技术创新。

　　项目管理方面，公司确立了合法合规、分级分类、产研结合、规范有序的原则；对科研项目组织架构及职责、管理内容等方面做出明确规定。专家评审方面，公司明确专家的选择范围、入选专家组条件、建立明确具体的评审程序，对专家组的权利和义务进行明确界定。科技成果转化方面，公司明确管理机构与职责，注重对科技成果验收和鉴定、科技成果转化等工作的推进。科技合作方面，公司对与其他单位的科技项目合作建立管理机制、对科技项目外协单位、联盟/协会管理等方面进行具体规定。科技经费管理方面，公司建立了全面系统的科技专项经费管理、预算管理、专项经费监督检查等管理机制。知识产权管理方面，公司对知识产权的保护范围进行明确界定；对知识产权的权利归属、管理和保护制度、知识产权发明设计者等方面做出明确规定。创新奖励方面，公司大力支持和鼓励对于新产品、新技术、新工艺的创新成果，对包括专利、奖项、行业标准、论文等方面的成果建立了明确具体的奖励机制。

　　问：公司在技术储备与技术创新方面有什么计划？

　　胡柳泉：公司目前的主要研发方向分为三个方向：NCM523、NCM622的性能提升；NCM811、NCA的技术完善；高电压钴酸锂正极材料攻关，旨在打造高安全性、高能量密度、高循环次数三元正极材料以及高电压钴酸锂正极材料业务布局。

　　此外，固态电池技术被寄望于成为锂电池行业发展的下一个里程碑，公司在固态电池技术领域也已展开研发布局。

　　行业篇

　　问：公司所属行业分类是什么？

　　胡柳泉：根据《中华人民共和国国民经济行业分类（GB/T4754-2017）》，公司所属行业分类为“C3985电子专用材料制造业”；根据中国证监会《上市公司行业分类指引（2012年修订）》，公司所属行业分类为“C39计算机、通信和其他电子设备制造业”。公司所属细分子行业为锂电池行业。

　　问：能否分析一下公司所处行业的发展前景？

　　胡柳泉：公司是一家主要从事高效电池正极材料研发、生产和销售的高新技术企业，所属细分子行业为锂电池行业。锂电池目前主要应用的领域包括电动汽车、3C、储能等。近年来，我国锂电池产量呈现逐年增长态势。根据GGII预测，2018年-2023年中国锂电池出货量将保持30.6%的年复合增长率，出货量将于2023年突破380GWh。此外，随着5G时代的逐步来临和电网建设逐步发展，以通信基站储能、电网储能为代表的储能领域预计也将在未来几年带来显著的需求增量。

　　从下游需求来看，新能源汽车、消费电子为公司产品的主要下游市场。其中，国内新能源汽车市场保持了快速增长。根据中国汽车工业协会的统计，2020年我国新能源汽车总销量为136.7万辆，同比增长10.9%。基于能源结构转型升级趋势、国家政策导向、行业供需发展考虑，未来新能源汽车行业仍将保持长周期增长的趋势。新能源汽车市场是锂电池行业发展的主要动力。

　　消费电子领域，预计未来消费电子领域将保持较为稳定的态势，市场容量展望稳定，将为锂电池提供稳定的市场需求。

　　发行篇

　　问：能否简要介绍一下公司控股股东情况？

　　胡柳泉：截至2020年12月31日，五矿股份直接持有公司22.88%股权，并通过长沙矿冶院间接持有公司22.88%股权，合计持有公司45.76%股权，为公司的控股股东。

　　问：想了解一下，公司募集资金运用情况。

　　胡柳泉：公司本次拟公开发行不超过482,301,568股人民币普通股（A股），募集资金总额将根据实际发行数量及发行价格确定。本次募集资金扣除发行费用后，将全部用于以下项目：（1）车用锂电池正极材料扩产一期项目拟投入募集资金金额191,789.77万元；（2）补充营运资金拟投入募集资金金额80,000.00万元。

　　本次募集资金到位前，公司可以根据项目的实际进度利用自有资金或银行贷款进行先期投入，募集资金到位后，将用于置换先期投入资金及支付项目建设剩余款项。若本次实际募集资金净额（扣除发行费用后）不能满足以上投资项目的资金需求，则不足部分由公司通过银行贷款或自有资金等方式解决。如实际募集资金净额满足上述项目需求后尚有剩余，剩余资金将用于与公司主营业务相关的营运资金或根据监管机构的有关规定使用。

　　问：公司主要控股及参股子公司有哪些？分别是做什么的？

　　胡柳泉：截至目前，公司共有2家控股子公司，分别为金驰能源材料有限公司、湖南长远锂科新能源有限公司。金驰材料主要产品包括三元正极材料及前驱体、球镍，其生产的三元前驱体优先供应自身及长远锂科用于生产三元正极材料。长远新能源目前未实际开展业务，该子公司为本次发行募投项目“车用锂电池正极材料扩产一期项目”的实施主体。

　　问：可以介绍一下公司选择的具体上市标准吗？

　　胡柳泉：基于公司2020年度实现营业收入20.11亿元，并参照可比A股上市公司的二级市场估值，长远锂科的预计市值不低于30亿元。公司选择适用《上海证券交易所科创板股票上市规则》相关规定的上市标准中的“（四）预计市值不低于人民币30亿元，且最近一年营业收入不低于人民币3亿元”。

　　问：公司此次募集资金使用管理制度和重点投向科技创新领域的具体安排？

　　胡柳泉：公司已建立募集资金管理制度，募集资金将存放于募集资金专户集中管理，其存放、使用、变更、管理与监督将根据公司募集资金管理制度进行。公司将根据实际经营活动及发展规划，合理投入募集资金。

　　三元正极材料制备是公司主要科技创新领域之一，也是锂电池行业的核心科技创新领域之一。募集资金投资项目主要投资方向为三元正极材料生产制造方向，符合重点投向科技创新领域的要求。公司在已有产线的基础上，对工艺技术进行完善与优化，使得工艺与设备耦合效果提升，产品质量稳定程度提升，生产成本得到控制优化。车用锂电池正极材料扩产一期项目的实施，将有力助推公司三元正极材料的产能扩张，助力公司继续保持三元正极材料的核心竞争优势。