异动
关注
社群
产业库
时间轴
公社AI
登录注册
我的主页
退出
通知
全部已读
暂无数据
私信
暂无数据
听风的韭菜
价值投机
个人资料
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 09:52:55
【招商食品】涪陵榨菜:Q4业绩高增,看好收入提速
事件:涪陵榨菜发布2020年度业绩快报,公司全年营业总收入22.73亿元,同比增长14.25%,归母净利润7.77亿元,同比增长28.42%。其中:20Q4收入4.74亿元,同比增长23.15%;归母净利润1.63亿元,同比增长87.54%,业绩超预期。 Q4收入增速不减,费用效率显著提升。公司20Q4收入增长23.15%,环比提升7.3pct,并按照惯例在12月中旬关账清库存,为在今年更好的轻装上阵。公司四季度业绩大增87.54%,一方面有19年低基数因素,另一方面也是公司费用合理投放,效果提
S
涪陵榨菜
0
1
2
9.20
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 00:05:12
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
核心观点:本轮化工的景气上行源于海外过去十年的化工资本开支不足和经济复苏带来的供需错配,本轮周期从供给的角度更像07-08年,从政策利率环境看更像09-11年;在全球需求共振的情况下,十年维度的资本开支周期会使化工品的价格介于07-08年与09-11年周期之间。持续推荐长期增长确定并且受益于本轮景气上行的一线龙头标的;当前时点可加强对供需反转的细分子行业对应的龙头和弹性标的配置。
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
S
万华化学
7
14
33
95.15
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 13:13:33
【国盛建筑】金螳螂:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
经济复苏驱动装饰需求迎修复,供给环境改善促行业向龙头集中。需求端:随着疫情控制下经济持续复苏,预计后续酒店、商业等装饰需求有望迎来修复。中长期看,装饰具有消费属性,消费升级、存量建筑翻修需求保障了高端装饰需求的持续性。同时,装饰EPC模式应用增加使得项目综合化、大型化趋势更加明显,为龙头企业带来机遇。供给端:从长周期看装饰企业不断分化,龙头企业利润率、现金流较中小型装企优势不断扩大,弱者逐渐淡出市场。疫情更加速了行业供给侧收缩,而EPC模式、装配式装修推广将进一步驱动市场向龙头企业集中。
【国盛建筑】金螳螂深度:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
S
金螳螂
0
7
12
42.63
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 09:37:30
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
今天考拉想简单分析一下中国中铁。 这家公司A+H上市,主营业务是铁路和基础设施的工程承包,根据其今年三季度报告,2020年前三季度实现归母扣非净利润170万人民币,折算全年归母扣非净利润为227亿元人民币。如果按照当前股价测算,其市盈率约为6.1倍(A股)和3.5倍(H股)
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
S
中国中铁
0
5
2
13.02
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 10:16:19
5G消息概念分享
【中兴通讯王翔:5G消息已经迎来发展风口期】今日,由中兴通讯联合世界移动通信协会GSMA主办的5G消息高峰论坛在MWC上海展期间召开。中兴通讯高级副总裁王翔在大会致辞中表示:“5G消息已经迎来发展风口期,前景广阔。作为‘数字经济筑路者’,中兴通讯希望凭借丰富的5G消息技术积累和商用经验,全力支撑运营商做好5G消息网络的建设和业务发展,并与包括运营商、终端厂商、服务提供商、企业用户等产业链上下游合作伙伴共同协作,共建5G消息应用生态。” 卖方点评: 商用进入倒计时,5G 消息“点火”在即:5G 消
S
梦网科技
S
神州泰岳
0
4
2
19.17
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 09:54:45
【中金】豪悦护理,20210224,首次覆盖买入
投资亮点 首次覆盖豪悦护理(605009)给予跑赢行业评级,目标价210.00元,对应2022e的P/E估值倍数为26x。理由如下: 个人卫生护理行业大赛道,持续受益消费升级趋势,优质ODM龙头有望成为支撑国货崛起背后的隐形冠军。我们预计2020/2021年吸收性卫生用品行业规模1305/1417亿元,同比分别增长4.5%/8.6%;①婴儿卫生用品:2018年婴儿纸尿裤渗透率63.9%,对比发达国家仍有提升空间,拉拉裤品类增速较快;②女性卫生用品:适龄女性扩容带来行业新增长,升级品类经期裤等受到
S
豪悦护理
2
10
8
63.04
听风的韭菜
一路向北
2021-02-22 09:49:08
【国君】盛视科技,20210221,首次覆盖买入
首次覆盖,给予增持评级,目标价 179.04 元。预测公司 2020-2022 年 EPS 分别为 2.08/3.07/4.48 元,给予目标价 179.04 元,对应 2021 年 15.42 倍 PS。 海外扩张叠加国产替代,公司发展将超预期。市场层面,看海外扩 张;产品层面,看国产替代。海外扩张是一条大的主线,受到疫情影 响有所延迟,未来将走上正轨。东南亚、中东、南美这些发展中地区, 口岸信息化不如中国的地区是未来的工作重点。产品方面,前两年盛 视科技开始布局自助安检,开始进口替代
S
盛视科技
0
3
3
22.93
听风的韭菜
一路向北
2021-02-21 16:45:23
【中信】物管|走向全覆盖的历史机遇
▍物业管理行业快速走向全覆盖。 我们估计当前全国住宅小区的物业管理覆盖率略高于50%,大城市可能高于60%。我们认为,我国住宅物业管理行业将在3-5年内走向全覆盖,即物业管理覆盖率达到90%上下,绝大多数住宅小区引入物业管理公司。 ▍街道层面人手不足,预算充裕。 推动物业管理和社区基层治理的融合,中央提出,地方积极推进,进展很快。北京提出了2022年物业管理覆盖率达到90%以上的目标,各地也纷纷积极出台物管全覆盖的具体目标。 ▍财政补贴,维修资金和运营收入,动态退出和调价机制,成为破解全覆盖难题
S
招商积余
0
2
1
6.31
听风的韭菜
一路向北
2021-02-18 09:52:45
[中金]吉电股份,20210218,首次覆盖买入
首次覆盖吉电股份(000875)给予跑赢行业评级,目标价5.00元,对应2021年估值倍数14xP/E。理由如下: 不一样的区域火电企业:坚定低碳路线,转型新能源运营商。吉电股份是国家电投在东北区域唯一的电力平台。2012年以来,公司实施“走出去”的战略,在全国范围加码新能源布局,当前在运583万千瓦已经占到公司总装机的64%。风电、光伏发电成功取代火电成公司最主要的利润来源。我们认为公司具备可持续的项目开发及运营能力、低融资成本以及集团支持。“十四五期间”,我们预计新能源新增规模或在100
S
吉电股份
0
7
4
26.34
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 13:51:43
探路者午间公告
董事会从8个人改成7个人,7个人全部是新大股东的,大家有兴趣可以去看看新阵容 通域众合提名李明 先生、高伟先生、何华杰先生,以上共计4人为公司第五届董事会非独立董事候 选人;通域众合提名高子程先生、李东红先生、王玥先生,共计3人为公司第五 届董事会独立董事候选人(简历详见附件)。 一、第五届董事会非独立董事候选人简历 1、李明先生,1964 年出生,中国国籍,清华大学经济管理学院博士,中共 党员。历任中国人民解放军军械工程学院电子工程系导弹教研室教师、国研科技 集团有限公司董事长兼总裁、紫光国芯
S
探路者
0
4
2
9.89
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 09:48:11
【国君】中国化学:低估值滞涨蓝筹受益化工等需求增强
国君建筑韩其成/陈笑认为:全球经济及制造业复苏预期增强,公司海外业务将恢复高增;周期品价格及油价上行利好订单收入高增,叠加盈利改善,看好业绩高增。 事件: 公司披露1月经营情况简报,新签合同增速3.9%,营收增速72%。 评论: 1、维持增持。维持预测2020-22年EPS为0.73/0.92/1.17元增速17/27/27%;维持目标价9.57元,目标价对应2020-22年13.1/10.4/8.2倍PE,维持增持。 2、1月新签增速3.9%、国内增速28.3%,营收增速72%。1)1月新签合
S
中国化学
0
5
8
51.61
听风的韭菜
一路向北
2021-02-08 09:41:24
【广发】格林达,20210207,首次覆盖买入
二十年磨一剑,全球TMAH显影液龙头。格林达主营湿电子化学品的研发和生产,2000年公司创立以来专注于高级别TMAH显影液研发生产,成长为全球龙头,现有TMAH显影液产能5.6万吨,纯度达到G4级别,广泛供应京东方、LGD等知名面板企业。公司TMAH显影液满足IC领域应用要求,正积极推进IC领域客户认证工作。 产业集聚叠加产品升级,双引擎驱动TMAH显影液需求增长。2018-2020年,我国半导体用TMAH显影液需求量从2.96万吨增至4.48万吨,面板用TMAH显影液需求量从4.55万吨增至1
S
格林达
3
3
10
97.01
听风的韭菜
一路向北
2021-02-04 09:32:52
【华泰】数据港,20210204,买入
公司2020年实现营收9.16亿(我们预期为9.10亿),实现归母净利润1.36亿(我们预期为1.41亿),整体符合我们预期。我们预计2021年公司IDC在建项目交付及上电率提升将继续驱动收入及EBITDA增长,但另一方面,公司规模扩张将带来财务费用的增长,我们预计21/22年公司EBITDA分别为8.56/12.30亿(下调16.41%/20.36%),可比公司2021年EV/EBITDA均值为19.42x,公司2020~2022年EBITDA复合增速为50.72%,高于可比公司均值(25.2
S
数据港
0
4
5
34.76
听风的韭菜
一路向北
2021-02-03 14:40:38
【中信建投】得邦照明,20210203,买入
自主照明龙头企业积极布局车用照明及汽车控制器新领域。公司拥有涵盖消费照明、专业照明、智能照明和车用照明四大系列,与飞利浦、松下等国际领导照明企业长期稳定合作,是百年松下唯一优质海外供应商。公司凭借在照明领域多年积累的领先技术及工艺能力逐步向车用照明和车载控制器拓展,致力于成为专业照明解决方案服务商与汽车控制器一流供应商。 “软件定义汽车”趋势打破传统汽车供应格局,自主优势供应商有望突围。智能汽车浪潮下传统Tier1优势地位受到冲击,多域控制器发展趋势使得决策层和执行层功能模块简化,无论在ECU还
S
得邦照明
0
2
5
29.12
听风的韭菜
一路向北
2021-01-26 14:31:11
【中信】森麒麟,20210126,首次覆盖,买入
森麒麟是国内轮胎后起之秀,凭借产品性价比领先、配套“新零售”双渠道发力以及智能制造带来的成本优势,公司有望在轮胎行业洗牌的背景下实现快速扩张。预计2021年公司将进入产能密集释放期,看好其业绩增长弹性。我们预计2020-2022年公司EPS为1.50/2.07/2.72元,结合可比公司PE及EV/EBITDA估值,我们认为公司合理市值为310亿元(对应2021年23倍PE),对应目标价48元,首次覆盖,给予“买入”评级。 国内轮胎后起之秀,盈利能力引领行业。公司主营乘用车用半钢胎,17寸及以上的
S
森麒麟
1
5
17
88.01
上一页
1
76
77
78
79
80
107
下一页
前往
页
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 09:52:55
【招商食品】涪陵榨菜:Q4业绩高增,看好收入提速
事件:涪陵榨菜发布2020年度业绩快报,公司全年营业总收入22.73亿元,同比增长14.25%,归母净利润7.77亿元,同比增长28.42%。其中:20Q4收入4.74亿元,同比增长23.15%;归母净利润1.63亿元,同比增长87.54%,业绩超预期。 Q4收入增速不减,费用效率显著提升。公司20Q4收入增长23.15%,环比提升7.3pct,并按照惯例在12月中旬关账清库存,为在今年更好的轻装上阵。公司四季度业绩大增87.54%,一方面有19年低基数因素,另一方面也是公司费用合理投放,效果提
S
涪陵榨菜
0
1
2
9.20
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 00:05:12
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
核心观点:本轮化工的景气上行源于海外过去十年的化工资本开支不足和经济复苏带来的供需错配,本轮周期从供给的角度更像07-08年,从政策利率环境看更像09-11年;在全球需求共振的情况下,十年维度的资本开支周期会使化工品的价格介于07-08年与09-11年周期之间。持续推荐长期增长确定并且受益于本轮景气上行的一线龙头标的;当前时点可加强对供需反转的细分子行业对应的龙头和弹性标的配置。
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
S
万华化学
7
14
33
95.15
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 13:13:33
【国盛建筑】金螳螂:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
经济复苏驱动装饰需求迎修复,供给环境改善促行业向龙头集中。需求端:随着疫情控制下经济持续复苏,预计后续酒店、商业等装饰需求有望迎来修复。中长期看,装饰具有消费属性,消费升级、存量建筑翻修需求保障了高端装饰需求的持续性。同时,装饰EPC模式应用增加使得项目综合化、大型化趋势更加明显,为龙头企业带来机遇。供给端:从长周期看装饰企业不断分化,龙头企业利润率、现金流较中小型装企优势不断扩大,弱者逐渐淡出市场。疫情更加速了行业供给侧收缩,而EPC模式、装配式装修推广将进一步驱动市场向龙头企业集中。
【国盛建筑】金螳螂深度:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
S
金螳螂
0
7
12
42.63
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 09:37:30
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
今天考拉想简单分析一下中国中铁。 这家公司A+H上市,主营业务是铁路和基础设施的工程承包,根据其今年三季度报告,2020年前三季度实现归母扣非净利润170万人民币,折算全年归母扣非净利润为227亿元人民币。如果按照当前股价测算,其市盈率约为6.1倍(A股)和3.5倍(H股)
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
S
中国中铁
0
5
2
13.02
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 10:16:19
5G消息概念分享
【中兴通讯王翔:5G消息已经迎来发展风口期】今日,由中兴通讯联合世界移动通信协会GSMA主办的5G消息高峰论坛在MWC上海展期间召开。中兴通讯高级副总裁王翔在大会致辞中表示:“5G消息已经迎来发展风口期,前景广阔。作为‘数字经济筑路者’,中兴通讯希望凭借丰富的5G消息技术积累和商用经验,全力支撑运营商做好5G消息网络的建设和业务发展,并与包括运营商、终端厂商、服务提供商、企业用户等产业链上下游合作伙伴共同协作,共建5G消息应用生态。” 卖方点评: 商用进入倒计时,5G 消息“点火”在即:5G 消
S
梦网科技
S
神州泰岳
0
4
2
19.17
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 09:54:45
【中金】豪悦护理,20210224,首次覆盖买入
投资亮点 首次覆盖豪悦护理(605009)给予跑赢行业评级,目标价210.00元,对应2022e的P/E估值倍数为26x。理由如下: 个人卫生护理行业大赛道,持续受益消费升级趋势,优质ODM龙头有望成为支撑国货崛起背后的隐形冠军。我们预计2020/2021年吸收性卫生用品行业规模1305/1417亿元,同比分别增长4.5%/8.6%;①婴儿卫生用品:2018年婴儿纸尿裤渗透率63.9%,对比发达国家仍有提升空间,拉拉裤品类增速较快;②女性卫生用品:适龄女性扩容带来行业新增长,升级品类经期裤等受到
S
豪悦护理
2
10
8
63.04
听风的韭菜
一路向北
2021-02-22 09:49:08
【国君】盛视科技,20210221,首次覆盖买入
首次覆盖,给予增持评级,目标价 179.04 元。预测公司 2020-2022 年 EPS 分别为 2.08/3.07/4.48 元,给予目标价 179.04 元,对应 2021 年 15.42 倍 PS。 海外扩张叠加国产替代,公司发展将超预期。市场层面,看海外扩 张;产品层面,看国产替代。海外扩张是一条大的主线,受到疫情影 响有所延迟,未来将走上正轨。东南亚、中东、南美这些发展中地区, 口岸信息化不如中国的地区是未来的工作重点。产品方面,前两年盛 视科技开始布局自助安检,开始进口替代
S
盛视科技
0
3
3
22.93
听风的韭菜
一路向北
2021-02-21 16:45:23
【中信】物管|走向全覆盖的历史机遇
▍物业管理行业快速走向全覆盖。 我们估计当前全国住宅小区的物业管理覆盖率略高于50%,大城市可能高于60%。我们认为,我国住宅物业管理行业将在3-5年内走向全覆盖,即物业管理覆盖率达到90%上下,绝大多数住宅小区引入物业管理公司。 ▍街道层面人手不足,预算充裕。 推动物业管理和社区基层治理的融合,中央提出,地方积极推进,进展很快。北京提出了2022年物业管理覆盖率达到90%以上的目标,各地也纷纷积极出台物管全覆盖的具体目标。 ▍财政补贴,维修资金和运营收入,动态退出和调价机制,成为破解全覆盖难题
S
招商积余
0
2
1
6.31
听风的韭菜
一路向北
2021-02-18 09:52:45
[中金]吉电股份,20210218,首次覆盖买入
首次覆盖吉电股份(000875)给予跑赢行业评级,目标价5.00元,对应2021年估值倍数14xP/E。理由如下: 不一样的区域火电企业:坚定低碳路线,转型新能源运营商。吉电股份是国家电投在东北区域唯一的电力平台。2012年以来,公司实施“走出去”的战略,在全国范围加码新能源布局,当前在运583万千瓦已经占到公司总装机的64%。风电、光伏发电成功取代火电成公司最主要的利润来源。我们认为公司具备可持续的项目开发及运营能力、低融资成本以及集团支持。“十四五期间”,我们预计新能源新增规模或在100
S
吉电股份
0
7
4
26.34
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 13:51:43
探路者午间公告
董事会从8个人改成7个人,7个人全部是新大股东的,大家有兴趣可以去看看新阵容 通域众合提名李明 先生、高伟先生、何华杰先生,以上共计4人为公司第五届董事会非独立董事候 选人;通域众合提名高子程先生、李东红先生、王玥先生,共计3人为公司第五 届董事会独立董事候选人(简历详见附件)。 一、第五届董事会非独立董事候选人简历 1、李明先生,1964 年出生,中国国籍,清华大学经济管理学院博士,中共 党员。历任中国人民解放军军械工程学院电子工程系导弹教研室教师、国研科技 集团有限公司董事长兼总裁、紫光国芯
S
探路者
0
4
2
9.89
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 09:48:11
【国君】中国化学:低估值滞涨蓝筹受益化工等需求增强
国君建筑韩其成/陈笑认为:全球经济及制造业复苏预期增强,公司海外业务将恢复高增;周期品价格及油价上行利好订单收入高增,叠加盈利改善,看好业绩高增。 事件: 公司披露1月经营情况简报,新签合同增速3.9%,营收增速72%。 评论: 1、维持增持。维持预测2020-22年EPS为0.73/0.92/1.17元增速17/27/27%;维持目标价9.57元,目标价对应2020-22年13.1/10.4/8.2倍PE,维持增持。 2、1月新签增速3.9%、国内增速28.3%,营收增速72%。1)1月新签合
S
中国化学
0
5
8
51.61
听风的韭菜
一路向北
2021-02-08 09:41:24
【广发】格林达,20210207,首次覆盖买入
二十年磨一剑,全球TMAH显影液龙头。格林达主营湿电子化学品的研发和生产,2000年公司创立以来专注于高级别TMAH显影液研发生产,成长为全球龙头,现有TMAH显影液产能5.6万吨,纯度达到G4级别,广泛供应京东方、LGD等知名面板企业。公司TMAH显影液满足IC领域应用要求,正积极推进IC领域客户认证工作。 产业集聚叠加产品升级,双引擎驱动TMAH显影液需求增长。2018-2020年,我国半导体用TMAH显影液需求量从2.96万吨增至4.48万吨,面板用TMAH显影液需求量从4.55万吨增至1
S
格林达
3
3
10
97.01
听风的韭菜
一路向北
2021-02-04 09:32:52
【华泰】数据港,20210204,买入
公司2020年实现营收9.16亿(我们预期为9.10亿),实现归母净利润1.36亿(我们预期为1.41亿),整体符合我们预期。我们预计2021年公司IDC在建项目交付及上电率提升将继续驱动收入及EBITDA增长,但另一方面,公司规模扩张将带来财务费用的增长,我们预计21/22年公司EBITDA分别为8.56/12.30亿(下调16.41%/20.36%),可比公司2021年EV/EBITDA均值为19.42x,公司2020~2022年EBITDA复合增速为50.72%,高于可比公司均值(25.2
S
数据港
0
4
5
34.76
听风的韭菜
一路向北
2021-02-03 14:40:38
【中信建投】得邦照明,20210203,买入
自主照明龙头企业积极布局车用照明及汽车控制器新领域。公司拥有涵盖消费照明、专业照明、智能照明和车用照明四大系列,与飞利浦、松下等国际领导照明企业长期稳定合作,是百年松下唯一优质海外供应商。公司凭借在照明领域多年积累的领先技术及工艺能力逐步向车用照明和车载控制器拓展,致力于成为专业照明解决方案服务商与汽车控制器一流供应商。 “软件定义汽车”趋势打破传统汽车供应格局,自主优势供应商有望突围。智能汽车浪潮下传统Tier1优势地位受到冲击,多域控制器发展趋势使得决策层和执行层功能模块简化,无论在ECU还
S
得邦照明
0
2
5
29.12
听风的韭菜
一路向北
2021-01-26 14:31:11
【中信】森麒麟,20210126,首次覆盖,买入
森麒麟是国内轮胎后起之秀,凭借产品性价比领先、配套“新零售”双渠道发力以及智能制造带来的成本优势,公司有望在轮胎行业洗牌的背景下实现快速扩张。预计2021年公司将进入产能密集释放期,看好其业绩增长弹性。我们预计2020-2022年公司EPS为1.50/2.07/2.72元,结合可比公司PE及EV/EBITDA估值,我们认为公司合理市值为310亿元(对应2021年23倍PE),对应目标价48元,首次覆盖,给予“买入”评级。 国内轮胎后起之秀,盈利能力引领行业。公司主营乘用车用半钢胎,17寸及以上的
S
森麒麟
1
5
17
88.01
上一页
1
76
77
78
79
80
107
下一页
前往
页
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 09:52:55
【招商食品】涪陵榨菜:Q4业绩高增,看好收入提速
事件:涪陵榨菜发布2020年度业绩快报,公司全年营业总收入22.73亿元,同比增长14.25%,归母净利润7.77亿元,同比增长28.42%。其中:20Q4收入4.74亿元,同比增长23.15%;归母净利润1.63亿元,同比增长87.54%,业绩超预期。 Q4收入增速不减,费用效率显著提升。公司20Q4收入增长23.15%,环比提升7.3pct,并按照惯例在12月中旬关账清库存,为在今年更好的轻装上阵。公司四季度业绩大增87.54%,一方面有19年低基数因素,另一方面也是公司费用合理投放,效果提
S
涪陵榨菜
0
1
2
9.20
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 00:05:12
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
核心观点:本轮化工的景气上行源于海外过去十年的化工资本开支不足和经济复苏带来的供需错配,本轮周期从供给的角度更像07-08年,从政策利率环境看更像09-11年;在全球需求共振的情况下,十年维度的资本开支周期会使化工品的价格介于07-08年与09-11年周期之间。持续推荐长期增长确定并且受益于本轮景气上行的一线龙头标的;当前时点可加强对供需反转的细分子行业对应的龙头和弹性标的配置。
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
S
万华化学
7
14
33
95.15
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 13:13:33
【国盛建筑】金螳螂:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
经济复苏驱动装饰需求迎修复,供给环境改善促行业向龙头集中。需求端:随着疫情控制下经济持续复苏,预计后续酒店、商业等装饰需求有望迎来修复。中长期看,装饰具有消费属性,消费升级、存量建筑翻修需求保障了高端装饰需求的持续性。同时,装饰EPC模式应用增加使得项目综合化、大型化趋势更加明显,为龙头企业带来机遇。供给端:从长周期看装饰企业不断分化,龙头企业利润率、现金流较中小型装企优势不断扩大,弱者逐渐淡出市场。疫情更加速了行业供给侧收缩,而EPC模式、装配式装修推广将进一步驱动市场向龙头企业集中。
【国盛建筑】金螳螂深度:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
S
金螳螂
0
7
12
42.63
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 09:37:30
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
今天考拉想简单分析一下中国中铁。 这家公司A+H上市,主营业务是铁路和基础设施的工程承包,根据其今年三季度报告,2020年前三季度实现归母扣非净利润170万人民币,折算全年归母扣非净利润为227亿元人民币。如果按照当前股价测算,其市盈率约为6.1倍(A股)和3.5倍(H股)
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
S
中国中铁
0
5
2
13.02
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 10:16:19
5G消息概念分享
【中兴通讯王翔:5G消息已经迎来发展风口期】今日,由中兴通讯联合世界移动通信协会GSMA主办的5G消息高峰论坛在MWC上海展期间召开。中兴通讯高级副总裁王翔在大会致辞中表示:“5G消息已经迎来发展风口期,前景广阔。作为‘数字经济筑路者’,中兴通讯希望凭借丰富的5G消息技术积累和商用经验,全力支撑运营商做好5G消息网络的建设和业务发展,并与包括运营商、终端厂商、服务提供商、企业用户等产业链上下游合作伙伴共同协作,共建5G消息应用生态。” 卖方点评: 商用进入倒计时,5G 消息“点火”在即:5G 消
S
梦网科技
S
神州泰岳
0
4
2
19.17
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 09:54:45
【中金】豪悦护理,20210224,首次覆盖买入
投资亮点 首次覆盖豪悦护理(605009)给予跑赢行业评级,目标价210.00元,对应2022e的P/E估值倍数为26x。理由如下: 个人卫生护理行业大赛道,持续受益消费升级趋势,优质ODM龙头有望成为支撑国货崛起背后的隐形冠军。我们预计2020/2021年吸收性卫生用品行业规模1305/1417亿元,同比分别增长4.5%/8.6%;①婴儿卫生用品:2018年婴儿纸尿裤渗透率63.9%,对比发达国家仍有提升空间,拉拉裤品类增速较快;②女性卫生用品:适龄女性扩容带来行业新增长,升级品类经期裤等受到
S
豪悦护理
2
10
8
63.04
听风的韭菜
一路向北
2021-02-22 09:49:08
【国君】盛视科技,20210221,首次覆盖买入
首次覆盖,给予增持评级,目标价 179.04 元。预测公司 2020-2022 年 EPS 分别为 2.08/3.07/4.48 元,给予目标价 179.04 元,对应 2021 年 15.42 倍 PS。 海外扩张叠加国产替代,公司发展将超预期。市场层面,看海外扩 张;产品层面,看国产替代。海外扩张是一条大的主线,受到疫情影 响有所延迟,未来将走上正轨。东南亚、中东、南美这些发展中地区, 口岸信息化不如中国的地区是未来的工作重点。产品方面,前两年盛 视科技开始布局自助安检,开始进口替代
S
盛视科技
0
3
3
22.93
听风的韭菜
一路向北
2021-02-21 16:45:23
【中信】物管|走向全覆盖的历史机遇
▍物业管理行业快速走向全覆盖。 我们估计当前全国住宅小区的物业管理覆盖率略高于50%,大城市可能高于60%。我们认为,我国住宅物业管理行业将在3-5年内走向全覆盖,即物业管理覆盖率达到90%上下,绝大多数住宅小区引入物业管理公司。 ▍街道层面人手不足,预算充裕。 推动物业管理和社区基层治理的融合,中央提出,地方积极推进,进展很快。北京提出了2022年物业管理覆盖率达到90%以上的目标,各地也纷纷积极出台物管全覆盖的具体目标。 ▍财政补贴,维修资金和运营收入,动态退出和调价机制,成为破解全覆盖难题
S
招商积余
0
2
1
6.31
听风的韭菜
一路向北
2021-02-18 09:52:45
[中金]吉电股份,20210218,首次覆盖买入
首次覆盖吉电股份(000875)给予跑赢行业评级,目标价5.00元,对应2021年估值倍数14xP/E。理由如下: 不一样的区域火电企业:坚定低碳路线,转型新能源运营商。吉电股份是国家电投在东北区域唯一的电力平台。2012年以来,公司实施“走出去”的战略,在全国范围加码新能源布局,当前在运583万千瓦已经占到公司总装机的64%。风电、光伏发电成功取代火电成公司最主要的利润来源。我们认为公司具备可持续的项目开发及运营能力、低融资成本以及集团支持。“十四五期间”,我们预计新能源新增规模或在100
S
吉电股份
0
7
4
26.34
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 13:51:43
探路者午间公告
董事会从8个人改成7个人,7个人全部是新大股东的,大家有兴趣可以去看看新阵容 通域众合提名李明 先生、高伟先生、何华杰先生,以上共计4人为公司第五届董事会非独立董事候 选人;通域众合提名高子程先生、李东红先生、王玥先生,共计3人为公司第五 届董事会独立董事候选人(简历详见附件)。 一、第五届董事会非独立董事候选人简历 1、李明先生,1964 年出生,中国国籍,清华大学经济管理学院博士,中共 党员。历任中国人民解放军军械工程学院电子工程系导弹教研室教师、国研科技 集团有限公司董事长兼总裁、紫光国芯
S
探路者
0
4
2
9.89
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 09:48:11
【国君】中国化学:低估值滞涨蓝筹受益化工等需求增强
国君建筑韩其成/陈笑认为:全球经济及制造业复苏预期增强,公司海外业务将恢复高增;周期品价格及油价上行利好订单收入高增,叠加盈利改善,看好业绩高增。 事件: 公司披露1月经营情况简报,新签合同增速3.9%,营收增速72%。 评论: 1、维持增持。维持预测2020-22年EPS为0.73/0.92/1.17元增速17/27/27%;维持目标价9.57元,目标价对应2020-22年13.1/10.4/8.2倍PE,维持增持。 2、1月新签增速3.9%、国内增速28.3%,营收增速72%。1)1月新签合
S
中国化学
0
5
8
51.61
听风的韭菜
一路向北
2021-02-08 09:41:24
【广发】格林达,20210207,首次覆盖买入
二十年磨一剑,全球TMAH显影液龙头。格林达主营湿电子化学品的研发和生产,2000年公司创立以来专注于高级别TMAH显影液研发生产,成长为全球龙头,现有TMAH显影液产能5.6万吨,纯度达到G4级别,广泛供应京东方、LGD等知名面板企业。公司TMAH显影液满足IC领域应用要求,正积极推进IC领域客户认证工作。 产业集聚叠加产品升级,双引擎驱动TMAH显影液需求增长。2018-2020年,我国半导体用TMAH显影液需求量从2.96万吨增至4.48万吨,面板用TMAH显影液需求量从4.55万吨增至1
S
格林达
3
3
10
97.01
听风的韭菜
一路向北
2021-02-04 09:32:52
【华泰】数据港,20210204,买入
公司2020年实现营收9.16亿(我们预期为9.10亿),实现归母净利润1.36亿(我们预期为1.41亿),整体符合我们预期。我们预计2021年公司IDC在建项目交付及上电率提升将继续驱动收入及EBITDA增长,但另一方面,公司规模扩张将带来财务费用的增长,我们预计21/22年公司EBITDA分别为8.56/12.30亿(下调16.41%/20.36%),可比公司2021年EV/EBITDA均值为19.42x,公司2020~2022年EBITDA复合增速为50.72%,高于可比公司均值(25.2
S
数据港
0
4
5
34.76
听风的韭菜
一路向北
2021-02-03 14:40:38
【中信建投】得邦照明,20210203,买入
自主照明龙头企业积极布局车用照明及汽车控制器新领域。公司拥有涵盖消费照明、专业照明、智能照明和车用照明四大系列,与飞利浦、松下等国际领导照明企业长期稳定合作,是百年松下唯一优质海外供应商。公司凭借在照明领域多年积累的领先技术及工艺能力逐步向车用照明和车载控制器拓展,致力于成为专业照明解决方案服务商与汽车控制器一流供应商。 “软件定义汽车”趋势打破传统汽车供应格局,自主优势供应商有望突围。智能汽车浪潮下传统Tier1优势地位受到冲击,多域控制器发展趋势使得决策层和执行层功能模块简化,无论在ECU还
S
得邦照明
0
2
5
29.12
听风的韭菜
一路向北
2021-01-26 14:31:11
【中信】森麒麟,20210126,首次覆盖,买入
森麒麟是国内轮胎后起之秀,凭借产品性价比领先、配套“新零售”双渠道发力以及智能制造带来的成本优势,公司有望在轮胎行业洗牌的背景下实现快速扩张。预计2021年公司将进入产能密集释放期,看好其业绩增长弹性。我们预计2020-2022年公司EPS为1.50/2.07/2.72元,结合可比公司PE及EV/EBITDA估值,我们认为公司合理市值为310亿元(对应2021年23倍PE),对应目标价48元,首次覆盖,给予“买入”评级。 国内轮胎后起之秀,盈利能力引领行业。公司主营乘用车用半钢胎,17寸及以上的
S
森麒麟
1
5
17
88.01
上一页
1
76
77
78
79
80
107
下一页
前往
页
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 09:52:55
【招商食品】涪陵榨菜:Q4业绩高增,看好收入提速
事件:涪陵榨菜发布2020年度业绩快报,公司全年营业总收入22.73亿元,同比增长14.25%,归母净利润7.77亿元,同比增长28.42%。其中:20Q4收入4.74亿元,同比增长23.15%;归母净利润1.63亿元,同比增长87.54%,业绩超预期。 Q4收入增速不减,费用效率显著提升。公司20Q4收入增长23.15%,环比提升7.3pct,并按照惯例在12月中旬关账清库存,为在今年更好的轻装上阵。公司四季度业绩大增87.54%,一方面有19年低基数因素,另一方面也是公司费用合理投放,效果提
S
涪陵榨菜
0
1
2
9.20
听风的韭菜
一路向北
2021-03-01 00:05:12
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
核心观点:本轮化工的景气上行源于海外过去十年的化工资本开支不足和经济复苏带来的供需错配,本轮周期从供给的角度更像07-08年,从政策利率环境看更像09-11年;在全球需求共振的情况下,十年维度的资本开支周期会使化工品的价格介于07-08年与09-11年周期之间。持续推荐长期增长确定并且受益于本轮景气上行的一线龙头标的;当前时点可加强对供需反转的细分子行业对应的龙头和弹性标的配置。
【申万宏源大化工团队】化工品的“矛”与“锚”——电话会议纪要
S
万华化学
7
14
33
95.15
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 13:13:33
【国盛建筑】金螳螂:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
经济复苏驱动装饰需求迎修复,供给环境改善促行业向龙头集中。需求端:随着疫情控制下经济持续复苏,预计后续酒店、商业等装饰需求有望迎来修复。中长期看,装饰具有消费属性,消费升级、存量建筑翻修需求保障了高端装饰需求的持续性。同时,装饰EPC模式应用增加使得项目综合化、大型化趋势更加明显,为龙头企业带来机遇。供给端:从长周期看装饰企业不断分化,龙头企业利润率、现金流较中小型装企优势不断扩大,弱者逐渐淡出市场。疫情更加速了行业供给侧收缩,而EPC模式、装配式装修推广将进一步驱动市场向龙头企业集中。
【国盛建筑】金螳螂深度:疫后龙头迎复苏,长期价值待重估
S
金螳螂
0
7
12
42.63
听风的韭菜
一路向北
2021-02-25 09:37:30
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
今天考拉想简单分析一下中国中铁。 这家公司A+H上市,主营业务是铁路和基础设施的工程承包,根据其今年三季度报告,2020年前三季度实现归母扣非净利润170万人民币,折算全年归母扣非净利润为227亿元人民币。如果按照当前股价测算,其市盈率约为6.1倍(A股)和3.5倍(H股)
盘点低估值隐形矿业上市公司之一:中国中铁
S
中国中铁
0
5
2
13.02
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 10:16:19
5G消息概念分享
【中兴通讯王翔:5G消息已经迎来发展风口期】今日,由中兴通讯联合世界移动通信协会GSMA主办的5G消息高峰论坛在MWC上海展期间召开。中兴通讯高级副总裁王翔在大会致辞中表示:“5G消息已经迎来发展风口期,前景广阔。作为‘数字经济筑路者’,中兴通讯希望凭借丰富的5G消息技术积累和商用经验,全力支撑运营商做好5G消息网络的建设和业务发展,并与包括运营商、终端厂商、服务提供商、企业用户等产业链上下游合作伙伴共同协作,共建5G消息应用生态。” 卖方点评: 商用进入倒计时,5G 消息“点火”在即:5G 消
S
梦网科技
S
神州泰岳
0
4
2
19.17
听风的韭菜
一路向北
2021-02-24 09:54:45
【中金】豪悦护理,20210224,首次覆盖买入
投资亮点 首次覆盖豪悦护理(605009)给予跑赢行业评级,目标价210.00元,对应2022e的P/E估值倍数为26x。理由如下: 个人卫生护理行业大赛道,持续受益消费升级趋势,优质ODM龙头有望成为支撑国货崛起背后的隐形冠军。我们预计2020/2021年吸收性卫生用品行业规模1305/1417亿元,同比分别增长4.5%/8.6%;①婴儿卫生用品:2018年婴儿纸尿裤渗透率63.9%,对比发达国家仍有提升空间,拉拉裤品类增速较快;②女性卫生用品:适龄女性扩容带来行业新增长,升级品类经期裤等受到
S
豪悦护理
2
10
8
63.04
听风的韭菜
一路向北
2021-02-22 09:49:08
【国君】盛视科技,20210221,首次覆盖买入
首次覆盖,给予增持评级,目标价 179.04 元。预测公司 2020-2022 年 EPS 分别为 2.08/3.07/4.48 元,给予目标价 179.04 元,对应 2021 年 15.42 倍 PS。 海外扩张叠加国产替代,公司发展将超预期。市场层面,看海外扩 张;产品层面,看国产替代。海外扩张是一条大的主线,受到疫情影 响有所延迟,未来将走上正轨。东南亚、中东、南美这些发展中地区, 口岸信息化不如中国的地区是未来的工作重点。产品方面,前两年盛 视科技开始布局自助安检,开始进口替代
S
盛视科技
0
3
3
22.93
听风的韭菜
一路向北
2021-02-21 16:45:23
【中信】物管|走向全覆盖的历史机遇
▍物业管理行业快速走向全覆盖。 我们估计当前全国住宅小区的物业管理覆盖率略高于50%,大城市可能高于60%。我们认为,我国住宅物业管理行业将在3-5年内走向全覆盖,即物业管理覆盖率达到90%上下,绝大多数住宅小区引入物业管理公司。 ▍街道层面人手不足,预算充裕。 推动物业管理和社区基层治理的融合,中央提出,地方积极推进,进展很快。北京提出了2022年物业管理覆盖率达到90%以上的目标,各地也纷纷积极出台物管全覆盖的具体目标。 ▍财政补贴,维修资金和运营收入,动态退出和调价机制,成为破解全覆盖难题
S
招商积余
0
2
1
6.31
听风的韭菜
一路向北
2021-02-18 09:52:45
[中金]吉电股份,20210218,首次覆盖买入
首次覆盖吉电股份(000875)给予跑赢行业评级,目标价5.00元,对应2021年估值倍数14xP/E。理由如下: 不一样的区域火电企业:坚定低碳路线,转型新能源运营商。吉电股份是国家电投在东北区域唯一的电力平台。2012年以来,公司实施“走出去”的战略,在全国范围加码新能源布局,当前在运583万千瓦已经占到公司总装机的64%。风电、光伏发电成功取代火电成公司最主要的利润来源。我们认为公司具备可持续的项目开发及运营能力、低融资成本以及集团支持。“十四五期间”,我们预计新能源新增规模或在100
S
吉电股份
0
7
4
26.34
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 13:51:43
探路者午间公告
董事会从8个人改成7个人,7个人全部是新大股东的,大家有兴趣可以去看看新阵容 通域众合提名李明 先生、高伟先生、何华杰先生,以上共计4人为公司第五届董事会非独立董事候 选人;通域众合提名高子程先生、李东红先生、王玥先生,共计3人为公司第五 届董事会独立董事候选人(简历详见附件)。 一、第五届董事会非独立董事候选人简历 1、李明先生,1964 年出生,中国国籍,清华大学经济管理学院博士,中共 党员。历任中国人民解放军军械工程学院电子工程系导弹教研室教师、国研科技 集团有限公司董事长兼总裁、紫光国芯
S
探路者
0
4
2
9.89
听风的韭菜
一路向北
2021-02-09 09:48:11
【国君】中国化学:低估值滞涨蓝筹受益化工等需求增强
国君建筑韩其成/陈笑认为:全球经济及制造业复苏预期增强,公司海外业务将恢复高增;周期品价格及油价上行利好订单收入高增,叠加盈利改善,看好业绩高增。 事件: 公司披露1月经营情况简报,新签合同增速3.9%,营收增速72%。 评论: 1、维持增持。维持预测2020-22年EPS为0.73/0.92/1.17元增速17/27/27%;维持目标价9.57元,目标价对应2020-22年13.1/10.4/8.2倍PE,维持增持。 2、1月新签增速3.9%、国内增速28.3%,营收增速72%。1)1月新签合
S
中国化学
0
5
8
51.61
听风的韭菜
一路向北
2021-02-08 09:41:24
【广发】格林达,20210207,首次覆盖买入
二十年磨一剑,全球TMAH显影液龙头。格林达主营湿电子化学品的研发和生产,2000年公司创立以来专注于高级别TMAH显影液研发生产,成长为全球龙头,现有TMAH显影液产能5.6万吨,纯度达到G4级别,广泛供应京东方、LGD等知名面板企业。公司TMAH显影液满足IC领域应用要求,正积极推进IC领域客户认证工作。 产业集聚叠加产品升级,双引擎驱动TMAH显影液需求增长。2018-2020年,我国半导体用TMAH显影液需求量从2.96万吨增至4.48万吨,面板用TMAH显影液需求量从4.55万吨增至1
S
格林达
3
3
10
97.01
听风的韭菜
一路向北
2021-02-04 09:32:52
【华泰】数据港,20210204,买入
公司2020年实现营收9.16亿(我们预期为9.10亿),实现归母净利润1.36亿(我们预期为1.41亿),整体符合我们预期。我们预计2021年公司IDC在建项目交付及上电率提升将继续驱动收入及EBITDA增长,但另一方面,公司规模扩张将带来财务费用的增长,我们预计21/22年公司EBITDA分别为8.56/12.30亿(下调16.41%/20.36%),可比公司2021年EV/EBITDA均值为19.42x,公司2020~2022年EBITDA复合增速为50.72%,高于可比公司均值(25.2
S
数据港
0
4
5
34.76
听风的韭菜
一路向北
2021-02-03 14:40:38
【中信建投】得邦照明,20210203,买入
自主照明龙头企业积极布局车用照明及汽车控制器新领域。公司拥有涵盖消费照明、专业照明、智能照明和车用照明四大系列,与飞利浦、松下等国际领导照明企业长期稳定合作,是百年松下唯一优质海外供应商。公司凭借在照明领域多年积累的领先技术及工艺能力逐步向车用照明和车载控制器拓展,致力于成为专业照明解决方案服务商与汽车控制器一流供应商。 “软件定义汽车”趋势打破传统汽车供应格局,自主优势供应商有望突围。智能汽车浪潮下传统Tier1优势地位受到冲击,多域控制器发展趋势使得决策层和执行层功能模块简化,无论在ECU还
S
得邦照明
0
2
5
29.12
听风的韭菜
一路向北
2021-01-26 14:31:11
【中信】森麒麟,20210126,首次覆盖,买入
森麒麟是国内轮胎后起之秀,凭借产品性价比领先、配套“新零售”双渠道发力以及智能制造带来的成本优势,公司有望在轮胎行业洗牌的背景下实现快速扩张。预计2021年公司将进入产能密集释放期,看好其业绩增长弹性。我们预计2020-2022年公司EPS为1.50/2.07/2.72元,结合可比公司PE及EV/EBITDA估值,我们认为公司合理市值为310亿元(对应2021年23倍PE),对应目标价48元,首次覆盖,给予“买入”评级。 国内轮胎后起之秀,盈利能力引领行业。公司主营乘用车用半钢胎,17寸及以上的
S
森麒麟
1
5
17
88.01
上一页
1
76
77
78
79
80
107
下一页
前往
页
11
关注
4548
粉丝
32432.92
工分
社区规则
服务协议
隐私政策
沪ICP备20009443号
© 2020 上海韭研信息科技有限公司
关于韭研公社
问题反馈
有问题请联系
@韭菜团子
公社愿景:韭研公社,原韭菜公社,投资干货最多的共享社群,汇聚全网最深度的基本面研究,消弭个人滞后机构的逻辑鸿沟。
风险提示:韭研公社里任何网友的发言,都有其特定立场,均不构成投资建议,请投资者独立审慎决策。
2
3
4
5
6
7
8
9
10
11
12
13
14
15
16
17
18
19
20
21
22
23
24
25
26
27
28
29
30
31
32
33
34
35
36
37
38
39
40
41
42
43
44
45
46
47
48
49
50
51
52
53
54
55
56
57
58
59
60
61
62
63
64
65
66
67
68
69
70
71
72
73
74
75
76
77
78
79
80
81
82
83
84
85
86
87
88
89
90
91
92
93
94
95
96
97
98
99
100
101
102
103
104
105
106
107
108
109